保监会封杀短期高收益人身险

　　海峡导报讯（记者钟榕华）号称“收益高、门槛低”的短期高收益人身保险，今后买不到了。近日，保监会发布了《关于规范中短存续期产品有关事项的通知》，规定本周一起存续期限不满1年的中短存续期产品应立即停售。导报记者昨日调查发现，这类产品多为网销的万能险等带有理财性质的保险产品，目前多个网上理财渠道已经见不到其踪迹了。

　　“收益高、门槛低”是最大卖点

　　所谓中短存续期产品是指前4个保单年度中任一保单年度末保单现金价值(账户价值)与累计生存保险金之和超过累计所缴保费，且预期该产品60%以上的保单存续时间不满5年的人身保险产品。投资连结保险产品、变额年金保险产品除外。

　　保监会《通知》要求，存续期限不满1年的中短存续期产品应立即停售，存续期限在1年以上且不满3年的中短存续期产品的销售规模在3年内按照总体限额的90%、70%、50%逐年缩减，3年后控制在总体限额的50%以内。

　　在网销平台上，这类产品多为中短期限甚至是随时可赎回的万能险、分红险产品。由于其相对而言收益较高，而被统称为“中短期高收益人身险产品”。

　　短期高收益人身保险之所以号称“收益高、门槛低”，从万能险的结算利率可见一斑。之前，不少网销的万能险预期年化结算收益在5%至7.5%之间，甚至更高。而且，很多万能险只需1000元起投，门槛也比较低。加之万能险还兼顾了保险保障与理财的两方面需求，因此很是有吸引力。

　　网销渠道已难觅踪影

　　这么有市场的产品为何叫停？对此，保监会解释说，上述中短存续期产品存在以下潜在风险：一是资产负债不匹配风险，个别中小公司投资于中长期资产博取高收益，而销售的中短存续期产品实际存续期限只有1或2年，存在“短钱长投”风险隐患；二是现金流不足风险。当资本市场不景气时，部分中短存续期产品收益可能低于同期定期存款或理财产品，对客户吸引力下降，一方面新单保费收入可能下降，另一方面存量业务退保可能上升，容易给公司带来现金流不足风险。

　　昨天，导报记者登录理财通、淘宝网、网易有钱等网络理财渠道，已找不到相关产品，不过，有的网销渠道还有类似产品销售。如一款养老保障管理产品，几乎是随时可以赎回，T+1日到账，但产品的风险提示里特别指出，产品只是提供资金管理服务，不具备保险保障功能。

　　厦门寿险业人士聂先生表示，对于老百姓来说，买保险不能光看收益。从保障的角度看，优先购买的应该是重疾险、意外险等具有保障功能的险种，有了此类保险“傍身”，才去考虑其它理财类的产品。